长江证券：AIDC及储能出海景气增强，重视光伏反内卷催化免费下载

周观点0815：AIDC及储能出海景气增强，重视光伏反内卷催化长江证券研究所电力设备与新能源研究小组2025-08-18%%%%%%%%research.95579.com1分析师 邬博华分析师 曹海花分析师 司鸿历分析师 叶之楠SAC执业证书编号：S0490514040001SAC执业证书编号：S0490522030001SAC执业证书编号：S0490520080002SAC执业证书编号：S0490520090003SFC执业证书编号：BQK482SFC执业证书编号：BVD284分析师 袁澎分析师 王耀分析师 任佳惠分析师 周圣钧SAC执业证书编号：S0490524010001SAC执业证书编号：S0490524120006SAC执业证书编号：S0490524070005SAC执业证书编号：S0490524120003分析师及联系人证券研究报告评级看好维持• 证券研究报告 •%%%%%%%%research.95579.com2本周电新板块行情回顾00资料来源：Wind，长江证券研究所图：本周电新板块行情回顾➢CJ电新指数本周上涨5.57%，所有子板块全线上涨，储能板块全在AIDC、储能新兴市场潜在需求超预期、光伏反内卷催化加持下涨幅较大，电机板块受益于人形机器人，涨幅后来居上。CJ电新指数光伏储能锂电风电电力设备其他电源电机-2%0%2%4%6%8%10%2025-08-082025-08-112025-08-122025-08-132025-08-142025-08-15CJ电新指数光伏储能锂电风电电力设备其他电源电机%research.95579.com3板块重要事件回顾与展望➢本周重要事件回顾：➢1）山东启动2025年新能源机制电价竞价；甘肃发改委公布《甘肃省深化新能源上网电价市场化改革促进新能源高质量发展实施方案》。➢2）根据Solarzoom，工信部拟定于8月19日上午9点组织召开光伏企业座谈会。➢3）印尼宣布320GWh分布式电池储能计划。➢4）干法锂电池隔膜骨干企业达成多项“反内卷”共识。➢5）8月11日，宁德时代枧下窝矿区传出停产消息。➢下周重点事件展望：➢光伏：发电集团组件集采开标结果，关注产业链价格变化情况，硅料行业并购整合方案进展，浆料、BC等新技术进展。 ➢储能：国内市场化政策出台情况、产业链价格变化情况、户储排产及大储终端需求情况、出海签单情况等。➢锂电：关注固态调研行情、周度新能源车销量变化、碳酸锂价格反弹等。➢风电：关注国内外海风开工、海缆交付起量、风机盈利修复的催化。➢电力设备：关注特高压进一步核准情况、大型工程项目方案与中标情况、国网电表招标。➢新方向：关注人形机器人产业链相关进展、AIDC技术迭代、国产导入进展、AI应用开发情况等。 00资料来源：储能与电力市场，Solarzoom，CNESA，e公司，高工锂电，长...